ポートフォリオの期待収益率を推計する際、均衡収益率に投資家の主観的な見通しを統合する手法はどれか。

2026年3月27日

ベイズ推定を用いて、時価総額加重平均（均衡）と投資家の「ビュー」を統計的に合成する。

ラムゼイ・モデルにおいて、最適消費経路（オイラー方程式）における「消費の弾力性」の逆数は何を意味するか。

金融負債の評価において、自身の信用リスクの変化に伴う公正価値の変動（自己格下げによる負債減など）の処理はどうなるか。